➜ Портфель вырос на 4.7%, против индекса Мосбиржи -2.3%. Рынок распродавался на фоне приближения даты решения по ключевой ставке ЦБ РФ – 20 декабря (пятница)
В базовом сценарии аналитики SberCIB ожидают, что в декабре ставка поднимется до 23%, а в феврале 2025 года – до 25%, ожидают снижения ключевой ставки не ранее 2026 года
➜ Фьючерс на евро {$EuH5} вырос на 3.5% – девальвация рубля возобновилась, как и ожидали. На фоне существенного ослабления рубля и при этом роста цены нефти (за неделю Brent +4.7%) расчетный потенциал девальвации снизился до 25%+, поэтому несколько сократили позицию валюты в портфеле (но оставили на повышенном уровне), следуя рекомендациям системы
➜ #PLZL Полюс планирует удвоить выпуск золота (до 6 млн унций в год) до 2030 года за счет запуска 3-х ключевых проектов: Сухой Лог, Чульбаткан и Чертово Корыто
➜ #PHOR Акционеры ФосАгро одобрили дивиденды вдвое меньше рекомендованных СД ранее – 126 руб на акцию вместо 249 руб или 2.2% див. доходности к текущей цене. Позитивно, что вышли из позиции ранее
➜ По основным компаниям изменения: Полюс +4.7% (с учетом дивидендной отсечки), Сургутн-з (прив) +1.9%, Лукойл -0.2%, ArenaData -1.2%, МРСК Центра -1.3%, МРСК ЦП -1.5%, Софтлайн -2.5%, Head Hunter -6.2%
➜ Справочно, а неделе участвовали в эфирах:
- БКС – запись доступна YouTube: .youtube.com/watch?v=TPF1FbYyUCw
➜ В ближайший вторник в 19:00 сделаем с Викторией Капмар и, вероятно с Артемом Оселедько спец. эфир по ИИСам в YouTube: https://youtube.com/live/cCg1aSI_sG8
➜ По данным ЦБ РФ, частные инвесторы в ноябре сократили продажи акций в 4 раза м/м, но нарастили продажи иностранной валюты на 22%
➜ ЕС согласовал 15-й пакет санкций против РФ – ограничения будут введены против новых физлиц и юрлиц, в том числе из третьих стран, которые "косвенно способствуют усилению России в военной и технологической сфере за счет обхода санкций"
*Disclaimer – данный отчет отражает результат нашей Целевой структуры портфеля, который может отличаться от результата стратегий автоследования из-за ограничений самого формата автоследования и брокера*
Для большинства инвесторов история в Эсэфае 🏦 подошла к концу после выплаты дивиденда, полученного за продажу Европлана (рост в 2024 году был как раз за счет IPO) 🚗
Есть еще те, кто могут подать акции на выкуп, но вот только для покупающих по 1к плохие новости - на выкуп их акции не примут, а покупают они по итогу за 50 ярдов полуфантик с 50% в ВСК и квазивложениями (10% акций и выданные займы) в МВидео 😱
...
Будущее непредсказуемо — и именно под это стоит строить портфель.
Финансовые рынки хорошо создают иллюзию управляемости — особенно когда смотришь на левую часть графика и слушаешь уверенные объяснения, почему всё уже произошло именно так.
...
