MOEX: TATN - Татнефть

六个月盈利: +12.75%
股息率: +13.12%
部门: Нефтегаз

股价预测 Татнефть

100%严格购买Chart created using amCharts library

公司分析摘要 Татнефть

大写 = 1549.3806576, 年级 = 10/10
收入 = 2030.371, 年级 = 10/10
EBITDA margin, % = 23.22, 年级 = 7/10
Net margin, % = 15.22, 年级 = 5/10
ROA, % = 14.54, 年级 = 4/10
ROE, % = 24.45, 年级 = 7/10
P/E = 3.57, 年级 = 10/10
P/S = 0.543, 年级 = 9/10
P/BV = 0.8287, 年级 = 9/10
Debt/EBITDA = 0.0282, 年级 = 10/10
恢复:
EBITDA margin 平均的, 根据乘数判断，估计 公平且有趣的购买.
每股收益 (208.79%) 和 EBITDA 收益率 (128.95%) 正在 高级，值得仔细考虑购买.
效率 (ROE=24.45%) 正在 平均水平，值得分析这个行业的所有公司.

7.89/10

所有公司特色 ⇨

支付您的订阅费用

通过订阅可获得更多用于公司和投资组合分析的功能和数据

订阅

股利支付稳定性指数

DSI - (Dividend Stability Index, DSI7), 股利支付稳定性指数
DSI = (Yc + Gc) / 14
Yc – 过去七年中连续支付股息的年数;
Gc - 过去七年中连续股息金额不低于上一年度的年份.
Yc = 7
Gc = 6
DSI = 0.93

9.3/10

稳定指数股价上涨

SSI - (Stock Stability Index, SSI7) 稳定指数股价上涨
SSI = Yc / 7
Yc – 过去七年中股价连续高于上年的次数.
Yc = 2
SSI = 0.29

2.9/10

沃伦·巴菲特估值

巴菲特Татнефть对公司Татнефть的分析和评估


1. 利润稳定, 意义 = 83.29% > 0
如果 5 年以上增长/过去 12 个月增长 > 0
2. 良好的债务覆盖率, 意义 = -0.16 < 3
公司3年内什么时候能够还清债务？
3. 高资本回报率, 意义 = 22.16% > 15
如果过去 5 年平均 ROE > 15%
4. 高投资资本回报率, 意义 = 96.2% > 12
如果过去 5 年平均投入资本回报率 (ROIC) > 12%
5. 正的自由现金流, 意义 = 250.44 > 0
过去 12 个月的自由现金流为正
6. 有股票回购吗？, 意义 = 不
如果今天的股数 < 5 年前的股数

8.33/10

本杰明·格雷厄姆评分

本杰明·格雷厄姆 (Benjamin Graham) 对 {$company} 的分析和估值


1. 足够的公司规模, 年级 = 10/10 (2030.371, LTM)
2. 稳定的财务状况（流动资产/流动负债）, 年级 = 10/10 (-0.16 LTM)
流动资产必须至少是流动负债的两倍
3. 利润稳定, 年级 = 10/10
公司过去10年不得亏损
4. 股息历史, 年级 = 10/10
公司必须支付至少20年的股息
5. 盈利增长（每股收益）, 意义 = 208.79%
公司的每股收益在过去 10 年中必须增长至少 1/3。
5.5. 股价增长, 意义 = 21.22%  (私人。 45%)
股价作为公司利润增长的指标，过去10年至少应上涨1/3
5.6. 股息增长, 意义 = 71.59%  (私人。 71.59%)
股息支付作为公司利润增长的指标，过去10年应至少增加1/3
6. 最佳市盈率, 年级 = 9/10 (5.41 LTM)
当前股价不超过最近三年平均市盈率15倍以上
7. 市净率的最优值, 年级 = 7/10 (1.30 LTM)
当前股价不应超过其账面价值1.5倍以上

8.92/10

彼得·林奇配乐

林奇对{$company}的分析与评价


1. 流动资产超过去年 = 1238.12 > 1238.12
过去2年的资产比较。
2. 减少债务 = 13.28 < 13.28
近年来减少债务是一个好兆头
3. 超额现金债务 = 117.45 > 13.28
如果现金超过债务负担，这是一个好兆头，这意味着公司没有面临破产。
4. 有股票回购吗？ = 不
如果今天的股数 < 5 年前的股数
5. 每股收益增加 = 141.8 > 141.8
每股收益较上年有所增长。
6. 市盈率和每股收益相对于价格的估值 = 779.88 < 686.2
如果市盈率和每股收益低于股价，则该股票被低估（参见“彼得林奇方法”，第 182 页）

1.67/10

股利策略

1. 当期股息 = 123.87 ₽. (私人。=123.87 ₽)
1.5. 股息率 = 13.12% (私人。=13.41%), 年级 = 10/10
2. 股息增长年数 = 4 (私人。=3), 年级 = 5.71/10
2.1. 近几年股息率增加的年份 = 0 (私人。=0)
2.2. company.analysis.number_of_years_of_dividend_payment = 23 (私人。=24)
3. DSI = 0.93 (私人。=0.86), 年级 = 9.29/10
4. 平均股息增长 = -54.61% (私人。=2.23%), 年级 = 0/10
5. 5年平均百分比 = 8.22% (私人。=8.26%), 年级 = 8.22/10
6. 平均付款百分比 = 41.36% (私人。=41.36%), 年级 = 6.89/10
7. 与部门的差异 = 6.64, 行业平均水平 = 6.48% (私人。=8.13, 行业平均水平=5.28%), 年级 = 10/10

7.16/10

股利政策 Татнефть

Согласно дивидендной политике, Татнефть платит не менее 50% прибыли по МСФО или РСБУ, в зависимости от большей величины. По обыкновенным акциям и префам платят равный дивиденд. Выплаты осуществляют 3 раза в год (за полугодие, 3 и 4 кварталы). В соответствии с уставом, владельцы привилегированных акций имеют право на получение ежегодного фиксированного дивиденда, составляющего 100% от номинальной стоимости акций, если иное решение не принято общим собранием акционеров (номинальная стоимость равна 1 рубль).

贝塔系数

β > 1 – 此类证券的盈利能力（以及波动性）对市场变化非常敏感。
β = 1 – 这种证券的盈利能力将随着市场（股票指数）的盈利能力而同样变化；
0 < β < 1 – 在这样的贝塔值下，资产面临的市场风险较小，因此波动性较小。
β = 0 – 证券与整个市场（指数）之间没有联系；
β < 0 – 贝塔值为负的证券的收益率与市场走势相反。

β = 1.48 - 为了 90 天
β = -0.14 - 为了 1 年
β = -0.88 - 为了 3 年

格雷厄姆指数

NCAV = -100.02 每股 (ncav/market cap = -15%)
Net Current Asset Value, NCAV = Total Current Assets – Total Liabilities
   价格 = 686.2
   被低估 = -686.06%
   价格 私人。 = 651.8
   被低估 私人。 = -651.67%
   以 50-70% 的价格购买（价格范围：-50.01 - -70.01），价格过高超过 100%
数据

NNWC = -215.21 每股 (nnwc/market cap = -32%)
Net-net Working Capital (NNWC) = Cash and short-term investments + (Receivables * 75%) + (Inventory * 50%) - Total liabilities
   价格 = 686.2
   被低估 = -318.85%
   价格 私人。 = 651.8
   被低估 私人。 = -302.87%
   以 50-70% 的价格购买（价格范围：-107.61 - -150.65），价格过高超过 100%
数据

Total Liabilities/P = 0.5645
Total Liabilities/P = 874.665 / 1549.3806576
总负债/P 系数必须小于 0.1

P/S = 1
P/S = 大写 / 收入
P/S 比率应在 0.3 - 0.5 之间。

3.48/10