HKEX: 2057 - ZTO Express (Cayman) Inc.

六个月盈利: -9.27%
部门: Industrials

报告 ZTO Express (Cayman) Inc.

报告

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2020	2021	2022	2023
Финансовый отчет	关联	关联	关联	关联

大写

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	5年平均	CAGR 5
Капитализация, млрд ¥				188.44	191.11	163.39	161.72	164.18
Выручка, млрд ¥	13.06	17.6	22.11	25.21	30.41	35.38	38.42	38.42
Чистая прибыль, млрд ¥	3.16	4.38	5.67	4.31	4.75	6.81	8.75	8.75
EV, млрд ¥						151.89	115.1	115.1
EBIT, млрд ¥	3.75	4.33	5.46	4.75	5.5	7.74
EBITDA, млрд ¥	4.4	6.19	8.02	6.91	5.87	8.48	9.38	8.48
Баланс стоимость, млрд ¥	21.44	34.22	38.3	48.98	48.64	54.03	59.8	59.8
FCF, млрд ¥	0.8039	0.4228	1.08	-4.26	7.22	11.48	6.69	6.69
Операционный денежный поток, млрд ¥	3.63	4.4	6.3	4.95	7.22	11.48	13.36	13.36
Операционная прибыль, млрд ¥	3.75	4.33	5.46	4.75	5.5	7.78	10.01	10.01
Операционные расходы, млрд ¥	9.31	13.27	16.65	20.46	24.9	27.64	28.41	28.41
CAPEX, млрд ¥	2.57	3.32	4.64	7.24	8.36	7.07	6.67	6.67

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	5个季度的平均值	CAGR 5
Капитализация, млрд ¥			180.14	189.01	178.38	162.74	166.9	145.94	172.66	175.11	161.24	142.16
Выручка, млрд ¥					7.9	8.66	8.94	9.87	8.98	9.74	9.08	10.62	9.96	10.73
Чистая прибыль, млрд ¥					0.9063	1.81	1.93	2.16	1.67	2.54	2.35	2.19	1.43	2.61
EV, млрд ¥							166.49	146.63	176.68	157.99	150.61	115.1	126.16	134.99
EBIT, млрд ¥	0.6329	1.46	1.36	2.05	1.12	1.99	2.17	2.46		2.88	2.42
EBITDA, млрд ¥	0.7238	1.56	1.45	2.13	1.21	2.21	2.38	2.67	2.19	3.18
Баланс стоимость, млрд ¥					48.42	50.32	51.91	54.03	53.56	55.9	57.9	59.8	57.84	60.43
FCF, млрд ¥				3.02	1.11	3.78	2.82	3.77	2.74	3.76	2.94	-2.75	2.03
Операционный денежный поток, млрд ¥				3.02	1.11	3.78	2.82	3.77	3.76	3.76	2.94	3.92	2.03
Операционная прибыль, млрд ¥					1.12	1.99	2.17	2.47	1.95	2.88	2.42	2.76	2.27	3.22
Операционные расходы, млрд ¥					6.79	6.67	6.77	7.41	7.03	6.86	6.65	7.86	7.69	7.51
CAPEX, млрд ¥	2.3	2.6	2.6	8.36	3.24	3.24	2.1	7.07	4.45	4.45

	5个季度的平均值	CAGR 5

现金周转季度现金流量资产

资产负债表

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	LTM	5年平均	CAGR 5
Наличность, млрд ¥	5.43	4.62	5.27	14.21	9.72	11.69	12.33	12.33
Short Term Investments ¥	5.22	13.6	11.11	3.69	2.85	5.75	7.45	7.45
Long term investments ¥	0.6102	2.21	4.06	5.07	4.94	11.27	15.63
Total Receivables ¥	0.4022	1.31	1.41	1.24	2.04	1.77	1.71	1.71
Total Current Assets ¥	12.38	21.23	20.1	22.32	18.67	24.48	26.95	26.95
Чистые активы, млрд ¥	6.47	9.04	13.37	19.44	25.83	29.62	24.48	29.62
Активы, млрд ¥	25.83	39.68	45.89	59.2	62.77	78.52	88.47	88.47
Short Term Debt ¥	0.25			1.76	3.63	5.59	7.77	7.77
Long Term Debt ¥						6.79	7.03	7.03
Задолженность, млрд ¥	4.39	5.41	7.49	10.11	13.84	24.5	28.18	28.18
Чистый долг, млрд ¥						0.6906	2.46	2.46
Долг, млрд ¥						12.38	14.8	14.09
Interest income ¥	0.1663	0.4012	0.5854	0.4427	0.3639	0.5067	0.7068
Расходы на обслуживание долга ¥		0.00078	0.000291	0.0353	0.1265	0.1905	0.2895	0.2895
Чист. проц. доходы, млрд ¥	0.1507	0.4004	0.5854	0.4074	0.2374	0.3132	0.4172	0.7746
Goodwill ¥	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24
Себестоимость, млрд ¥	8.71	12.24	15.49	19.38	23.82	26.34	26.76	26.76
Товарно материальные запасы ¥	0.0342	0.0438	0.0438	0.0531	0.083	0.0405	0.0281	0.0281

	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	5个季度的平均值	CAGR 5
Наличность, млрд ¥				9.9	9.93	14.59	11.69	9.56	7.78	9.28	12.33	12.58	10.54
Short Term Investments ¥				4	5.21	6.95	5.75	8.88	7.96	7.65	7.45	7.04	9.9
Long term investments ¥		4.91	4.94	5.26	6.25	7.54	11.27	12.09	14.9	17.8	15.63
Total Receivables ¥				1.9	1.93	1.92	2.28	0.5764	2.32	2.4	1.71	1.55	1.76
Total Current Assets ¥				20.04	21.18	27.76	24.48	25.28	23.34	24.73	26.95	26.74	27.94
Чистые активы, млрд ¥	22.22	24.16	25.83	26.67	27.66	28.79	29.62	30.59	31.7	32.52
Активы, млрд ¥				65.35	68.51	77.59	78.52	80.7	82.05	87.46	88.47	89.88	91.1
Short Term Debt ¥				6.1	7.3	7.19	5.59	6.8	6.7	9.59	7.77	8.04	10.39
Long Term Debt ¥						6.99	6.79	6.77	7.16	7.21	7.03	7.16	7.22
Задолженность, млрд ¥				16.71	17.77	25.22	24.5	27.13	26.15	29.13	28.18	31.49	30.13
Чистый долг, млрд ¥							0.6906	4.01	6.08	7.52	2.46	2.62	7.07
Долг, млрд ¥						14.18	12.38	13.57	13.86	16.81	14.8	15.2	17.61
Interest income ¥		0.0366	0.0942	0.1111	0.1185	0.1624	0.1282	0.1656	0.2277	0.2464	0.2014
Расходы на обслуживание долга ¥				0.0596	0.0231	0.0316	0.0761	0.0717	0.0722	0.0838	0.0618	0.0839	0.1159
Чист. проц. доходы, млрд ¥				0.0515	0.0954	0.1307	0.0356	0.0202	0.0949	0.1626	0.1396	0.2685	0.3157
Goodwill ¥		4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24	4.24
Себестоимость, млрд ¥				6.28	6.45	6.5	7.1	6.46	6.44	6.37	7.49	6.96	7.11
Товарно материальные запасы ¥				0.0592	0.0287	0.0647	0.0405	0.0291	0.0266	0.0276	0.0281	0.0414	0.0281

	5个季度的平均值	CAGR 5

晋升

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	5年平均	CAGR 5
EPS	2.09	5.17	7.14	8.49	6.03	5.81	8.41	10.87		10.87
Цена акции ао					226	216.4	211.6	162	158.6	158.6
Число акций ао, млн			785.46	781.95	828.87	808.45	809.25	804.72		804.72
FCF/акцию			0.613	1.54	-5.14	8.93	14.19	8.31		8.31

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	5个季度的平均值	CAGR 5
EPS			1.34	2.23	2.37	2.61	2.03	3.14	2.88	2.72	1.77	3.24
Цена акции ао	222.82	233.79	220.3	200.98	206.12	180.34	213.44	216.52	197.81	176.66
Число акций ао, млн	808.45	808.45	809.73	809.73	809.73	809.25	808.96	808.75	815.11	804.72
FCF/акцию		3.74	1.37	4.67	3.49	4.66	3.38	4.65	3.6	-3.41	2.52

	5个季度的平均值	CAGR 5

效率

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	行业平均水平	5年平均	CAGR 5
ROE, %	14.74	12.81	14.81	8.8	9.78	13.26	15.37		15.37	7.13
ROA, %	12.23	11.05	12.36	7.28	7.57	9.64	10.48		10.48	3.40
ROIC, %						13.37
ROS, %	24.19	24.9	25.66	17.1	15.64	19.25	22.77	22.77	22.77	9.00
ROCE, %	17.48	12.64	14.22	9.68	11.25	12.45
Рентаб EBITDA, %	33.67	35.17	36.28	27.41	19.29	23.96	23.68		23.96	13.63
Чистая рентаб, %	24.19	24.9	25.66	17.1	15.64	19.25	22.77		22.77	9.00
Operation Margin, %	28.7	24.61	24.71	18.86	18.1	21.99	26.05	26.05	26.05	10.03
Доходность FCF, %				-2.26	3.78	7.03	4.14

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5
ROE, %					1.87	3.59	3.73	4	3.12	4.94	4.43	4.03	2.52	4.47	7.13
ROA, %					1.39	2.64	2.49	2.75	2.07	3.33	2.77	2.49	1.6	2.89	3.40
ROIC, %							4.93	5.25	5.58	6.61
ROS, %					11.47	20.85	21.63	21.91	18.59	26.09	25.84	20.64	14.32	24.35	9.00
ROCE, %	1.32	2.96	2.9	4.2	2.29	3.91	4.15	4.55		4.79	3.93
Рентаб EBITDA, %	11.18	21.36	19.61	23.09	15.35	25.53	26.61	27.08	24.35	32.63					13.63
Чистая рентаб, %					11.47	20.85	21.63	21.91	18.59	26.09	25.84	20.64	14.32	24.35	9.00
Operation Margin, %					14.12	22.94	24.31	25.01	21.71	29.55	26.7	25.94	22.76	29.98	10.03
Доходность FCF, %			0.9921	1.6	0.6197	2.32	1.69	2.58	1.59	2.15	1.82	-1.93

	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5

赔率

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	行业平均水平	5年平均	CAGR 5
P/E	43.7	40.19	22.21	12.87		12.87	12.06
P/BV	3.85	3.93	2.8	1.87		1.87	0.82
P/S	7.47	6.29	4.27	2.93		2.93	0.85
P/FCF	-44.26	26.47	14.23	24.17	24.54	24.54	0.62
E/P	0.0229	0.0249	0.0417	0.0541	0.0533	0.0533	0.09
EV/EBITDA			17.92	17.58		20.07	9.48
EV/Ebit			19.63		0	0
EV/S			4.29	3	3	3	1.32
EV/FCF			13.23	17.2	17.2	17.2	-2.79
Debt/EBITDA			1.46	1.66	1.66	1.66	2.04
Netdebt/Ebitda			0.0815	0.0814	0.2903	0.2903	1.45
Debt/Ratio			0.1577	0.1672	0.1593	0.1593	0.26
Debt/Equity			0.2292	0.2474	0.4757	0.4757	1.81
Debt/Net Income			1.82	1.69	1.61	1.61	-2.78
Бета				2.49	0.5216	0.5216	0.70
Индекс Альтмана			29.16	29.11	10.32	10.32	3.02

	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5
P/E			196.83	90.15	86.26	67.48	103.37	18.29	16.32	12.95	14.57	14.95	12.06
P/BV			3.68	3.23	3.21	2.7	3.22	2.72	2.45	1.87	2.12	2.1	0.82
P/S			22.57	18.8	18.66	14.78	19.22	4.05	3.78	2.95	3.14	3.17	0.85
P/FCF	100.8	62.51	161.38	43.04	59.12	38.71	63.06	46.55	54.88	-51.76			0.62
E/P	0.0065	0.0093	0.0051	0.0111	0.0116	0.0148	0.0097	0.0145	0.0145	0.0154			0.09
EV/EBITDA					69.96	54.85	80.76	15.16					9.48
EV/Ebit								54.88	62.14
EV/S					18.61	14.85	19.67	16.22	16.59	10.84	12.67	12.59	1.32
EV/FCF					58.97	38.9	64.53	42	51.26	-41.91	62.12		-2.79
Debt/EBITDA					5.96	4.63	6.2	4.36					2.04
Netdebt/Ebitda						0.2583	1.83	1.91					1.45
Debt/Ratio					0.1827	0.1577	0.1681	0.1689	0.1921	0.1672	0.1691	0.1933	0.26
Debt/Equity					0.2731	0.2292	0.2533	0.2479	0.2903	0.2474	0.2628	0.2914	1.81
Debt/Net Income					7.33	5.73	8.12	5.45	7.17	6.75	10.66	6.74	-2.78
Индекс Альтмана						28.24	7.37	5.98					3.02

	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5

股息

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	行业平均水平	5年平均	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.8951	0.8951	1.27	1.65	1.35	2.07	2.07		2.66
Дивиденд					1.95	1.96	2.9	7.58	7.58
Див доход, ао, %					0.8233	1.94	2.15	4.38	4.74	7.53
Дивиденды / прибыль, %	28.33	20.42	22.4	38.25	28.48	19.43	23.69		23.69	56.38

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5
Див.выплата, млрд	1.35	1.35	1.35	1.35	1.11	1.11	1.32	1.32	2.07	2.07
Дивиденд		1.95				1.96				2.9
Див доход, ао, %		0.8131				0.9749				1.34	7.53
Дивиденды / прибыль, %	253.73	104.78	116.05	76.83	122.06	61.28	68.38	61.19	124.08	81.56	56.38

	行业平均水平	5个季度的平均值	CAGR 5

支付您的订阅费用

通过订阅可获得更多用于公司和投资组合分析的功能和数据

订阅

休息

国际财务报告准则

报告年度的季刊

	2019	2020	2021	2022	2023	CAGR 5
ebit_margin	24.71	18.86	18.1	21.87
Персонал, чел					24888

	2023Q2	2023Q3	CAGR 5
ebit_margin	29.56	26.7

	CAGR 5